2015年4月15日
TREASURY FORUM
アジア通貨ヘッジ戦略を
バックテスト
KRISTINE LIM 、KEVIN LAU
ブルームバーグL.P.
アプリケーション・スペシャリスト
オーストラリア、中国、インドネシアの中央銀行は2月にそれぞれの政策金利を引き下げた。2015年に入ってから現在までの為替レートの下げ幅は、オーストラリア・ドルが5.5％強、中国人民元が1％、インドネシア・ルピアが5％を記録している。
豪ドルとルピアは市場調査では年末にかけて下がる見通しだが、人民元は中国人民銀行による最近の利下げにもかかわらず、対米ドルで上昇が見込まれている。
ブルームバーグの為替レート予想モデルによると、ルピアが年末までに1米ドル=1万4,400ルピアを上回る確率は25％、人民元が1ドル=6.1940元を下回る確率は12％、豪ドルが1米ドル＝0.7190豪ドルを下回る確率は24％となっている。
2015年4月15日
